S & P 500의 가장 취약한 배당금 |

우리가 아직 숲에서 벗어나지 않았 음을 증명하고 싶습니까? 5 월 6 일 다우 지수는 불과 몇 분 만에 -9.2 % 하락하여 거의 빠른 속도로 하락했습니다. 블룸버그 통신에 따르면 시장이 반등하기 전에 하루 8 분의 1 분간의 주식이 거의 7000 억 달러의 지분을 쓸어 버렸다고한다.

몇 주 전에 S & P 500에서 가장 안전한 배당을 찾았으며, 내 가장 인기있는 기능 중 하나입니다. 하지만 그 동전에 플립 사이드가 있습니다. 지금 S & P에서 가장 안전한 배당금을 알고 있다면, 경제적으로 어려운 패치가 아직 완료되지 않았다는 명확한 신호가있을 때, 가장 안전하지 않은 사항을 알아야하지 않습니까?

이를 염두에두고 판단 기준 가장 안전한 주식을 발견하고 어떤 S & P 500 주식이 배당금 삭감의 위험이 가장 큰지를 밝히기 위해 사용했습니다.

안전 기준 # 1: 수확량

가장 중요한 요소 인 수율로 시작합니다. 현재 2 ~ 3 %의 주식을 보유하고 있으며 배당금을 삭감 할 위험에 처해있는 주식이있을 수 있지만, 실제로는 관심을 끌지 않습니다.

대신 S & P 500 보통주 전체를 대상으로 6 % 이상 - 이들은 소득 투자자가 자신의 포트폴리오에 보유 할 가능성이있는 주식입니다.

지난 3 월을 기억하면 인덱스의 13 개 주가 그 수치를 넘었습니다. 현재이 숫자는 15 (S & P의 3 %)로 늘어났습니다.

일부 소수점 기업에 초점을 맞추 었으므로 이제 우리는 다음 번 배당 안전 요소 인 수익 전원으로 이동할 수 있습니다.

안전 기준 # 2: Earnings Power

회사의 수입이 지불금으로 사용되는 것은 "배당 101"입니다. 따라서 우리가 아픈 배당금을 찾고 있다면 이익이있는 회사를 찾는 것이 의미가 있습니다.

이제 일부 사람들은이 단계에서 순이익을 사용하기 만하지만 영업 이익을 보는 것을 선호합니다. 영업 이익은 일회성 이벤트 또는 특수한 경우를 제외하고 회사의 일상 업무에서 얻은 이익입니다. 이 메트릭은 대개 주당 순이익보다 회사 성장에 대한 더 나은 감각을 제공합니다. 결과는 더 강하게 나타낼 수 있습니다.

회사가이 목록에 나타나기 만해도 배당금이 위험에 처한 것을 의미하지는 않습니다. 단순히 배당금이 높다는 의미입니다

안전 기준 # 3: 배당 보장

배당 안전에 대한 척도는 배당 성향만큼이나 중요하지 않습니다. 배당금에서 얼마를 지불했는지를 비교함으로써 조건이 악화 되더라도 회사가 현재 수익률을 계속 지불 할 수 있는지 여부를 알 수 있습니다.

아래에서는 90 % 이상의 배당 비율을 가진 주식을 나열했습니다.. 기억하십시오. 100 %를 초과하는 수치는 회사가 벌어 들일 때보 다 더 많은 돈을 내고 미래의 가능성을 높이는 것을 의미합니다.

안전 기준 # 4: 전망 및 기타 요소

단순히 기업이 비즈니스 환경을 높은 지불금 비율은 인하가 자동으로 이루어지는 것은 아닙니다. 사실, 많은 기업들은 역경에도 불구하고 배당금을 유지한다는 자부심을 가지고 있습니다.

# - ad_banner_2- # 따라서 S & P 500에서 가장 희박한 배당금을 찾아 내기 위해 앞으로의 삭감에 대한 힌트를 줄 수있는 몇 가지 다른 요소를 살펴보기로 결정했습니다. 여기에는 수익 예측, 현금 포지션, 배당 기록 및 그 밖의 방법으로 비중을 높일 수있는 사항이 포함됩니다.

블루칩 AT & T (NYSE: T)는 1 분기에 얻은 것보다 약간 더 많은 돈을 지불했습니다. 100 %의 배당 성향), 그러나 나는 삭감의 기회가 의심 스럽다고 생각한다. 이 회사는 26 억 달러 이상의 현금을 사용할 수 있으며, 또한 투자자들에게 인상적인 지불 기록을 가지고 있습니다. 감가 상각 비용 (이익에 영향을 미치는 비 현금 비용이지만 배당금을 지불하기 위해 현금으로 사용할 수없는 비 현금 비용)이 상당하다는 사실을 감안할 때 상당한 감축 효과가 있으며 감축 가능성은 더욱 낮아질 것으로 생각됩니다.

에너지 회사 인 Pepco (NYSE: POM)는 확실히 흥미로운 상황입니다. 회사는 1/4 분기에 6 천만 달러의 배당금을 지불했지만 3 천 6 백만 달러 만 받았습니다. 이는 적자를 일으키지 만, 회사는 이익 잉여금이 12 억 달러 이상이며, 부족분을 충당하기 위해 필요한 경우 투자 할 수 있습니다. 1 분기 실적이 수차로 보인 점을 감안할 때, Pepco는 이익 잉여금이 많고 배당금을 유지하는 성과를 보았을 때 지금은 안전하다고 생각합니다.

Qwest (NYSE: Q)는 거의 1 년 동안 얻은 것보다 훨씬 많은 배당금을 지불 했으므로 배당금은 가장 희소식이었습니다. 그러나 현금으로 10 억 달러 이상을 투자하고 있으며 최근 CenturyTel (NYSE: CTL)의 인수를 발표했습니다. 현금 보유와 수평선에 대한 인수를 통해 배당금 삭감의 기회는 이제 희박 해 보입니다.

Diamond Offshore (NYSE: DO)의 최종 후보자가되었습니다.

Diamond Offshore 가스 시추 계약자는 1 분기에 주당 2.09 달러를 벌었 고, 배당금은 2.00 달러로 96 %의 배당 성향을 보였다. 야후의 추정에 따르면, 올해 수익은 -15 % 이상 하락할 것으로 예상된다. 사실,이 회사는 이미 펀드 삭감에 이르렀다. 분기당 배당금을 1 주당 1.50 달러로 낮추면서, 보다 장밋빛 전망. 그것이 확실히 도움이되는 동안, 나는 그것이 배당금 삭감의 끝이 확실하다는 것을 확신하지 못한다.

루이지애나 해안의 최근 재난을 근해 드릴링에 대한 흐린 전망이 가장 큰 장애물이다. 다이아몬드는이 지역에 과도하게 노출되어 있으며, 새로운 규정이 부과 될지 그리고 그것이 사업에 어떻게 영향을 미치는지에 대해서는 아직까지 밝혀지지 않았습니다. 사실, 주가는 이미 공포로 인해 90 달러에서 75 달러로 하락했다.

다이아몬드 오프 쇼어 (Diamond Offshore)는 10 억 달러에 달하는 큰 현금 잔고를 보유하고있어 당분간 배당금을 확보 할 수 있지만 수평선, 이것은 지금 내가 지나갈 하나의 수입원이다.