순 현금 흐름 - 전체 설명, 공식 및 예

내용:

순 현금 흐름 은 회사의 현금 일정 기간 동안의 유입과 유출. 가장 순수한 현금 흐름은 회사의 현금 수지가 현금 흐름표에 명시된 바와 같이 변경되는 것을 의미합니다.

작동 방식 (예):

순 현금 흐름 현금 및 현금 등가물의 변화. " 순 현금 흐름이 순소득, 무료 현금 흐름 또는 EBITDA와 같지 않음을주의하는 것이 매우 중요합니다.

현금 흐름의주기적인 변화를보고 회사의 순 현금 흐름을 추정 할 수 있습니다. 대차 대조표. 그러나 현금 흐름표는보다 통찰력있는 곳입니다. 순 현금 흐름은 현금 흐름 (CFO), 투자 현금 흐름 (CFI) 및 자금 조달 (CFF)의 현금 흐름을 합한 것입니다.

월마트 (Wal-Mart)의 2010 년 현금 흐름표 WMT) 재원. 현금 흐름표의 하단에서 현금 및 현금 등가물의 변동은 632 백만 달러로 계산됩니다. 즉, 영업 현금 흐름, 투자 현금 흐름 및 자금 조달 현금 흐름이 합산되면 2010 년 월마트는 현금 잔액에 632 백만 달러를 추가했습니다.

* 수천

**의 모든 숫자 출처: Yahoo! Finance

중요한 이유:

순 현금 흐름은 기업의 확장, 신제품 개발, 재고 확보, 배당금 지급 또는 부채 축소에 도움이되는 연료입니다. 기업이 일상적인 업무를 수행 할 수있게 해줍니다. 그렇기 때문에 일부 사람들은 주당 순이익을 포함하여 다른 모든 재무 지표보다 순 현금 흐름을 중요시합니다. 수익과 비용은 순 현금 흐름의 큰 원동력입니다.

장기적으로 긍정적 인 순 현금 흐름이 없으면 a는 실패하지만 회사는 차입을 통해 단기간의 부정적인 현금 흐름을 상쇄 할 수 있습니다. 단기적으로 부정적인 순 현금 흐름이 항상 나쁜 것은 아니라는 점에 유의해야합니다. 예를 들어, 회사가 두 번째 제조 공장을 건설하기 위해 현금을 사용해야하는 경우, 공장이 결국 건설 비용보다 더 많은 현금을 생산하는 한 투자는 결국 갚을 것입니다.

투자자는 종종 높거나 현금 흐름은 좋아 지지만 주가는 낮아진다. 불균형은 종종 주가가 곧 상승 할 것이라는 것을 의미한다. 회사 분석에서 현금 흐름을 사용하는 방법에 대한 자세한 내용을 보려면 여기를 클릭하십시오.이 비율로, 현금 흐름은 왕이됩니다.