버핏으로부터의 중요한 조언 당신은 아마도 무시하고있을 것입니다.

편집자 주:이 기사는 2013 년 12 월 6 일에 업데이트되었습니다.

세계에서 가장 부유 한 사람들의 최신 순위에 따르면 멕시코의 카를로스 슬림 (Carlos Slim)은 다시 마이크로 소프트의 창립자 인 빌 게이츠 (Bill Gates)가 뒤를 잇고있다.

두 사람은 주로 한 가지 투자로 현기증 난 재산을 축적했다. 세계에서 가장 큰 통신 회사 중 하나 인 Microsoft (Nasdaq: MSFT) 및 America Movil (NYSE: AMX) 로 슬림합니다.

4 위는 워렌 버핏입니다. 오마하의 오라클은 Berkshire Hathaway (NYSE: BRK-B) 와 같은 회사에서도 큰 성공을 거두었습니다. Microsoft는 소프트웨어와 America Movil을 휴대폰에 집중시키는 반면, Berkshire는 지주 회사입니다. 그 사업은 다른 사업을 소유하는 것입니다.

오마하에서 온 겸손한 사람이 거의 550 억 달러를 쌓을 수있게 해준 것은 버핏의 우스꽝스러운 능력입니다.

하지만 그 모든 것이 기괴합니다.

그렇게 생각하지 마십시오.

서점에 간다면, 투자 섹션에서 Buffett에 관한 책 전체를 찾을 수 있습니다. 그들은 그의 재치있는 말로 가득 차있을 것이다. 그의 흙 같은 상식은 모든 사람과 공감합니다. 금융 채널에 관한 이야기가 무엇이든, 워렌 버핏 (Warren Buffett)은 우리 모두가 끌어 당기는 사람입니다. 그는 항상 의미가 있으며, 그는 항상 돈을 벌습니다.

하지만 아무도 듣지 않습니다. 그렇지 않아. 그들은 그의 말을 처리합니다. 그들은 농담을 웃지만, 사람들은 버핏이 말하는 것을 듣지 못한다.

나는 버핏을 30 년 동안 지냈다. 나는 그의 주주 편지를 모두 읽었고 주주 모임에 참석하여 그와 관련된 대부분의 책을 읽고 듣는 것을 들었습니다. 그들은 모두 버핏을 잡습니다. 몇 가지는 그의 투자 철학을 다시 말합니다. 그러나 아무도 자신의 방법을 항상 거울처럼 보지 못했습니다. 솔직히 말해서, 이것은 매우 흥미 롭습니다.

저는 버핏에 대한 이론을 말씀 드리려고합니다. 그것은 약간 논란이 보일지도 모른다. 우리 대부분이 정박 한 호사스러운 이미지와 모순되는 것처럼 보일 수 있습니다. 나는 버펫이 언젠가 깨어나 조금 실험을하기로 결정했다고 생각한다. 그는 사람들이 정말로 관심을 기울이고 있는지를 시험하기로 결정했다. 그리고 그는 사업과 투자에 관한 모든 것을 그들에게 알리기 시작했습니다. 그는 썼다, 그가 가르쳤다, 그는 말했다. 그는 텔레비전에 출연하여 인터뷰를주었습니다.

수십 년이지나면서 버핏은 결론적으로 한 가지만 입증하고 한 가지만을 입증했습니다. 그것은 바로 사람들이었습니다. 아무리 믿을 만하고 출적 기록이 부럽다고하더라도 사람들은 항상 자신이 더 잘 알고 있다고 가정합니다.

그들은 그렇지 않습니다. 버핏은 그가 아는 ​​모든 것을 그들에게 말했다. 책이 가득 찬 선반은 그가 원했기 때문에 거기에 있습니다. 그 사람이 아는 모든 것은 당신이 혜택을 얻을 수 있도록 계획되어 있습니다. 그러나 당신은 아마 그것을 무시할 것입니다. 버핏은 이것을 증명했다.

전체 금융 세계는 손익 계산서에 초점을 맞추고있다. 우리는 실적 시즌을 위해 열심히 노력합니다.

Alcoa (NYSE: AA) 는 매 분기마다 그것을 시작합니다. 그런 다음 큰 은행들이 발표를합니다. 수백 개의 주요 기업이 재무를 발행합니다. 월 스트리트는 예상과 비교합니다. 거래량이 급증했습니다. 가격이 오릅니다. 이것은 광기입니다. 손익 계산서는 기능상 의미가 없습니다. 어떤 회사의 수입에 대한 월 스트리트의 컨센서스 예측도 의미가 없다. 버핏은 이것을 알고 있습니다. 그는 이것을 수년간 말하고 있습니다.

Warren Buffett은 회사가 한 일을 위해 회사를 사지 않습니다. 그는 회사가 할 일을 산다. 그리고 그것은 당신이 손익 계산서에서 찾을 수있는 것이 아닙니다. 손익 계산서는 과거 시제입니다.

그러나 대차 대조표는 미래에 관한 것입니다. 손익 계산서는 이미 진행된 게임의 비디오입니다. 대차 대조표는 공이 그의 팔 아래에 쳐져있는 상태에서 골 라인을 향해 달리는 플레이어의 스냅 샷입니다.

더 나은 투자자가되고 싶다면 손익 계산서의 최종 줄을 잊어 버리십시오. 대신 대차 대조표의 모든 행을 읽으십시오. 대부분의 투자자들에게이 충고를 무시할 수 있습니다. 그러나 기억하십시오: 회사의 대차 대조표를 아는 것이 중요합니다. 그리고 그것은 당신을 가장 많은 투자자로 만들 수 있습니다.

참고: 대부분의 투자자들이 프리미엄 뉴스 레터 독자들에게 권장하는 고성장 주식 인 "펜스 스윙 (swing for the fence)"에 할당 된 포트폴리오의 일부를 갖는 것이 얼마나 중요한지 충분히 강조 할 수 없습니다.

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